今天小編分享的互聯網經驗：快遞業，休養生息，歡迎閲讀。
圖片來源 @視覺中國
文 | 斑馬消費，作者 | 徐霁
戰而無果，不如鳴金收兵。
或許在去年下半年，順豐控股并不打算完全放棄價格戰。但是，快遞業務增速下滑，供應鏈業務陡降，公司不得不全面收縮，剝離低端加盟業務豐網快遞，穩固高端快遞市場。
跟順豐一樣，傳統快遞巨頭們都在收縮業務和提升經營效率，并通過回購、增持和股權激勵穩定投資者和内部團隊，廣積糧、高築牆。
這就是快遞老巨頭們今年上半年的主基調，休養生息。一切改變，都是為了應對新勢力極兔和菜鳥的衝擊。
中國快遞行業經過 30 年的發展，傳統商業模式已經到了必須更新的時候了。現實，正在照進未來。
止戰
價格戰退潮之後，快遞業運營成本的降低，也讓行業進入了整體性的復蘇季節。
兩個月前，申通快遞總裁王文彬表示，公司運營成本持續下降，其中 4 月份較 1 月份下降了 27%。
于是，申通快遞成為了 A 股四大快遞公司中業務提升最快的公司。成本下降使公司有更大的空間低價攬件，所以，盡管其上半年單票收入同比下降 8.20% 至 2.35 元，但業務量同比增長 35.91% 至 77.21 億單，快遞業務收入 181.23 億元，同比增長 24.72%。
緊随其後，圓通的表現可圈可點。上半年，公司業務量同比增長 20.92% 至 97.76 億單，取代韻達成為行業第二；快遞業務收入 238.99 億元，同比增長 14.20%。
比較危險的是韻達股份。上半年業務量 84.02 億票，同比下降 1.63%，也許是頭部快遞公司中業務量下降的唯一一家；快遞業務收入 209.65 億元，同比下降 3.00%。
變化最大的，還是順豐控股。
2019 年 -2021 年那一輪價格戰，重創快遞行業，最終監管部門站出來主持公道，價格戰止戈，各大快遞公司暫時喘一口氣。
當順豐再度遭遇增長危機，業務量優勢再被申通奪走，王衞便重新打起了價格戰的主意。
去年下半年，其他快遞公司的單價一路上揚，順豐控股的單票收入從 9 月份開始走低，一度跌破 15 元，創近年新低——要知道，順豐的單票收入曾一度高達 25 元。
不過，這一次小試牛刀，并未能掀起風浪。而且，短短幾個月之後，便出現了轉機。
今年以來，順豐控股快遞業務單價跌幅開始下降，到今年 6 月份轉正。2023 年 6 月，公司單票收入 16.42 元，同比增長 3.86%，業務量再度下滑，同比下降 0.29% 至 10.17 億單。
這其中，最具标志意義的是，順豐控股将旗下低端加盟業務豐網快遞，以 11.83 億元的價格出售給極兔快遞。
劇情為何反轉？原來，當順豐控股忙着進攻的時候，自己的城池，爆發了危機。
繼續價格戰，順豐的業務量增長，并未像上一輪那樣迅速提升。這影響了公司快遞業務的規模增長。
另一邊，前幾年代替快遞業務充當增長動力的供應鏈及國際業務，告别了高速增長，從 2022 年 10 月開始下滑。今年上半年，這項業務收入 286.09 億元，同比下降 35.88%。
快遞業務增速放緩，供應鏈業務下滑，綜合之下，順豐控股這兩大核心業務上半年的收入只微增了 0.34%。
所以，順豐不得不進行戰略收縮，回防自己的核心市場。
回血
2019 年開始的那一輪價格戰，轟轟烈烈，到 2021 年，全行業進入最焦慮的時刻。
那一年的年初，順豐控股業績暴雷，下半年有所恢復，全年扣非業績仍然下降超過七成；申通虧損 9 個多億；業務量優勢明顯的中通和韻達，剛剛從上一年的趔趄中站穩一點點 ……
2022 年，行業的整體壓力有所緩和，直到 2023 年，才稱得上是真正的行業性回血。
順豐控股預計上半年歸母淨利潤 40.20 億元 -42.20 億元，同比增長 60% – 68%；韻達雖然業務量壓力較大，但以量換價，總算讓業績表現支棱了起來，預計上半年盈利 7.50 億元 -9.57 億元，同比增長 37.31% – 75.12%。
中通快遞今年一季度的淨利潤就增長了超過 90%；圓通快遞的業務一如既往地穩；申通快遞的單票收入下降建立在成本壓縮的前提下，淨利潤應該也非常值得期待。
如果説，快遞巨頭們恢復利潤，以及部分公司正在推進的融資事項，是為了讓上市公司回血、廣積糧；那麼，幾家公司在管理層面的動作，則可以看作是，穩定人心，積極修復護城河。
近期，圓通快遞和韻達股份都在推進股權激勵計劃，穩住自己人；同時，順豐、圓通、韻達等，則在二級市場回購或增持，穩住投資者；申通，在阿裏巴巴的支持下，加快了與菜鳥的融合。這些動作，都是為了讓更多的人，盡可能站在自己這邊。
這種全方位的防守策略，到底是為了什麼？在快遞業轉向存量時代的背景下，有更多的挑戰，等着這些傳統快遞巨頭去應對。
防守
中國快遞業誕生于 1993 年，聶騰飛和王衞，分别在長三角和珠三角，親自帶着小兄弟們送貨。筚路藍縷二十載，終于在 2015 年 -2017 年迎來高光時刻，幾家主要公司相繼上市。
幾年之後，已經形成穩定結構的中國快遞業，迎來近十年來最大的新故事，極兔快遞與菜鳥。
極兔，這家 2015 年才在東南亞市場誕生的中國化快遞公司，2020 年初才開始進軍中國市場。短短幾年時間，便通過蹭網、價格戰、資本運作三板斧，摸着四通一達上岸。
極兔快遞與通達系都是加盟制快遞公司，只是其區網域代理模式，與通達系快遞公司的網絡合作夥伴模式，合并範圍有所不同。所以，極兔崛起，通達系首當其衝。
極兔 2021 年底收購百世快遞後，前六大快遞公司去年的市場份額分别為：中通 22.1%、韻達 15.9%、圓通 15.8%、申通 11.7%、順豐 11.1%、極兔 10.9%。
2022 年，極兔與申通的業務量差距僅為 9 億單，如果極兔快遞今年的增速不是太拉胯，應該已經追上來了；再加上收下了順豐低端加盟業務，這只兇猛的兔子，應該已經逼近前三強了。
如果説極兔快遞是段永平門徒與阿裏系小弟在快遞領網域的對壘，百世快遞打不過了先投降。那麼，更可怕的是菜鳥。畢竟，這家崛起于電商市場核心的公司，終極目标是取代通達系這種快遞公司的初級形态。
早期，阿裏系為了解決快遞最後一公裏的效率問題，推出菜鳥。現在，這家公司成了阿裏巴巴在物流貨運環節的產業運作平台。菜鳥已經推出自營快遞品牌菜鳥快遞，未來，便是瞄準了順豐控股和京東物流的綜合性快遞物流供應鏈服務模式。
快遞業通向未來的航船上，京東物流以及聯合了極兔快遞的順豐控股，已經率先預定了兩張船票。現在，菜鳥也要拿下另一張了。
至于商業模式相對傳統，目前仍然是重資產、高人力、低盈利的通達系快遞公司，雖然仍有一戰之力，但已經被視為過渡，可能加起來也拿不到幾張船票。
現在的關鍵是，這個過渡期會持續多久？在這個温水煮青蛙的過程中，會不會有更新的故事發生？
