今天小編分享的理财經驗：注意！中銀轉債将于12月19日摘牌！若不提前操作或将損失超20%，歡迎閱讀。
12 月 6 日晚間，中國銀河發布公告稱，決定行使 A 股可轉債的提前贖回權，對贖回登記日登記在冊的 A 股可轉債全部贖回。根據募集說明書中關于提前贖回的規定，A 股可轉債贖回價格為每張人民币 100.296 元。
中國銀河可轉債簡稱 " 中銀轉債 "，債券代碼 113057。根據公告，12 月 13 日為 " 中銀轉債 " 最後一個交易日，12 月 18 日為 " 中銀轉債 " 最後一個轉股日。因此，截至 2023 年 12 月 6 日收市後，距離 12 月 13 日（" 中銀轉債 " 最後交易日）僅剩 5 個交易日，距離 12 月 18 日（" 中銀轉債 " 最後轉股日）僅剩 8 個交易日。目前中銀轉債每張價格為 129.351 元，投資者若不提前操作，可能面臨較大損失。
不操作可能虧損超 20%
公告顯示，中國銀河于 2022 年 3 月 24 日公開發行 7800 萬張 A 股可轉債，每張面值 100 元，發行總額 78 億元，期限 6 年。
當時的可轉債發行公告安排中，中銀轉債轉股期起止時間為 2022 年 9 月 30 日至 2028 年 3 月 23 日。初始轉股價格為 10.24 元 / 股，由于實施了 2021 年、2022 年年度兩次利潤分配，中銀轉債的轉股價格調整為 9.70 元 / 股。
由于中國銀河 A 股股票自 2023 年 11 月 6 日至 2023 年 11 月 24 日，連續 15 個交易日收盤價格不低于 " 中銀轉債 " 當期轉股價格 9.70 元 / 股的 130%（即不低于 12.61 元 / 股），根據可轉債募集說明書，觸發 " 中銀轉債 " 的有條件贖回條款。因此，11 月 24 日，中國銀河董事會做出決定，行使公司可轉債的提前贖回權，對贖回登記日登記在冊的 " 中銀轉債 " 全部贖回。根據《募集說明書》中關于提前贖回的約定，贖回價格為 100.296 元 / 張（含稅），實際派發贖回金額為人民币 100.237 元（稅後），贖回登記日為 2023 年 12 月 18 日。
截至 12 月 6 日收盤，中銀轉債的交易價格為每張 129.351 元，較強贖價格高出超過 20%。因此中國銀河特别指出：" 因目前‘中銀轉債’二級市場價格與贖回價格差異較大，投資者如未及時轉股或賣出，可能面臨較大投資損失。特提醒‘中銀轉債’持有人注意在限期内轉股或賣出。"
此外值得一提的是，中銀轉債的最後交易日與最後轉股日也并不一致—— 12 月 13 日為 " 中銀轉債 " 最後一個交易日；12 月 18 日為 " 中銀轉債 " 最後一個轉股日。
從 12 月 6 日中國銀河收盤時 A 股股票和可轉債價格來看，選擇轉股或賣出并無太大差别。若持有 100 張可轉債，可轉股的數量為 100 元 *100 張 /9.7 元 =1030.93 股，其中 0.93 股将以現金支付（0.93 股乘以轉股價每股 9.7 元），投資者将獲得 1030 股加 9 元現金，市值約為 12945.8 元，而若在二級市場賣出 100 張可轉債，所獲現金為 12935.1 元。
已轉股 6.47 億股，導致銀河金控持股比例被動稀釋至 50% 以下
不過，從中國銀河公告來看，本次強贖的中銀轉債，數量已經不多。
公告顯示 " 中銀轉債 " 自 2022 年 9 月 30 日起可轉換為公司股份以來，2022 年四季度、2023 年一季度，僅有零星轉股發生。但 2023 年二季度開始，由于中國銀河 A 股出現上漲，轉股價與其股票市價出現明顯價差，投資者轉股熱情高漲。僅僅 2023 年二季度，轉股數量就多達 2.098 億股。此外，本次公告中，中國銀河指出，截至 2023 年 12 月 5 日，可轉債轉股已累計形成股份 6.47 億股，公司股份總數因此增至 107.846 億股。
值得一提的是，這也導致了中國銀河控股股東銀河金控持股比例連續被稀釋。2023 年 8 月 10 日，中國銀河發布公告，銀河金控所持公司股份比例由 50.1618% 下降至 49.1520%。而截至 12 月 5 日，銀河金控持股比例再次由 49.1520% 下降至 48.0919%。
每日經濟新聞
