今天小編分享的理财經驗：發展離岸人民币中心，鞏固提升香港國際金融中心地位，歡迎閱讀。
香港作為國際金融中心，已建成内地與全球超級鏈接的橋梁，成為推動資本、人才、創新、技術流動的重要視窗。10 月 20 日，在 2024 金融街論壇年會上，以 " 塑造國際金融中心的未來 " 為主題的平行論壇正式舉辦。近年來，香港作為國際金融中心和離岸人民币業務樞紐，起着關鍵性的作用。在論壇各方的觀點交流中，香港打造國際金融中心策略的成功藍圖得以明确，發展離岸人民币中心的新方向也逐步清晰。
香港擁有無法復制的門戶機會
作為内地與世界各地營商的橋梁、連接各方的關鍵門戶，香港國際金融中心的地位及優勢愈發凸顯。10 月 20 日，在 2024 金融街論壇年會 " 塑造國際金融中心的未來 " 平行論壇上，來自香港的銀行、保險、對衝基金等多家行業機構以香港為案例，談及建立一個成功國際金融中心的關鍵要素。
國家金融監督管理總局國際合作司（港澳台辦公室）司長姜波在發表演講時表示，鞏固和提升香港國際金融中心地位并加快建設上海國際金融中心是具有國家重要性的戰略措施，也符合國際潮流。
回顧四天前，即 10 月 16 日，香港特區行政長官李家超發布 2024 年施政報告時也指出，香港是國際金融中心，全球排名第三、投資環境排名第一。接下來，政府将不斷改革，鞏固提升香港國際金融中心地位。
恒生銀行執行董事兼行政總裁施穎茵從三個方面解讀香港能夠成為國際金融中心的要素，其中包括超級連接器、技術金融科技以及可持續性。具體來看，香港能連接内地與世界其他地區，成為推動資本、人才、創新、技術流動的重要視窗，越來越多資本通過香港拓展全球版圖。不僅如此，香港在綠色金融方面已落地最新實踐，2023 年，香港成功發行了世界上第一只代币化綠色債券，此外，中國内地 43% 的綠色債券均在香港發行。
在提及香港打造國際金融中心的優勢時，宏利人壽保險（國際）有限公司首席行政總監戴明鈞着重提及了香港所擁有的無法復制的門戶機會。他表示，國際金融中心要成為門戶，連接好監管、機會、人才、資本回報。香港擁有獨特地理優勢，而在制度上，" 一國兩制 " 讓香港能夠在連接内地機會的同時有特區自身的立法和司法制度、法律、稅制、貨币和金融制度。此外，香港的人民币清算無競争對手，更成為一大獨立的優勢。
作為香港的對衝基金，Oasis Management 對于資本視角下的香港發展體會更深。Oasis Management 法律總顧問、首席合規官兼聯席首席運營官馬飛列表示，在資本多元化背景下，資本流入亞太地區是趨勢，而中國是重要的資本市場，其中香港以其司法獨立性、稅收、離岸優勢、監管架構、人才、地理區位、投資資本市場的深度及廣度作為支柱，在其中的地位及優勢凸顯。
将提供更多以人民币計價的投資產品
在強調打造國際金融中心的優勢時，多位與會嘉賓還提及香港的離岸人民币中心及樞紐地位。姜波指出，香港是國際人民币業務中心，全球 70% 的人民币交易清算在香港進行。在合作展望上，鼓勵香港的外資金融機構擴大在香港的運營，支持内地的銀行和保險公司發行以人民币計價的債券和股票，推動香港的離岸人民币市場發展，加強香港作為離岸人民币中心的地位。
中國人民銀行金融研究所副所長雷曜也表示，香港已成為全球規模最大、最具影響力的離岸人民币業務樞紐。在會上，雷曜還公布了一組最新數據，香港的離岸人民币規模占到了總規模的六成左右。在 2023 年的離岸人民币融資業務上，香港在債券上的占比達 86%，貸款占比 65%。此外，離岸人民币的清算量增長加快，2023 年香港人民币實時支付結算系統處理的清算金額超過 500 萬億元，同比增長 28%，繼續保持了較快增長的勢頭。
雷曜坦言，" 從上述關鍵數據可以看出，香港作為人民币離岸市場的樞紐，正随着金融強國的進程，發揮着越來越重要的作用。離岸人民币的發展和香港國際金融中心的建設相互促進、良性互動。鞏固香港全球離岸人民币市場的樞紐地位是将來努力的目标和方向 "。
那麼，應當如何建設及發展香港離岸人民币中心？從資產管理角度來看，南方東英資產管理有限公司總裁丁晨建議稱，可以豐富離岸人民币的投資產品，提高人民币在區網域資產定價中的話語權，鼓勵現有的存量金融產品增設人民币櫃台，鼓勵新發金融產品設定人民币份額。
從最新案例看，2023 年 11 月，南方東英沙特阿拉伯 ETF 在香港上市，設有人民币交易櫃台。彼時，香港交易所指出，南方東英沙特阿拉伯 ETF 可以使用港元或人民币直接交易。在 2024 年 7 月，南方基金南方東英沙特阿拉伯 ETF（QDII）和華泰柏瑞南方東英沙特阿拉伯 ETF（QDII）上市，采用内地交易所與港交所互挂的模式，彼時，一鍵直投 " 沙特 " 備受市場關注。
丁晨指出，多元化的區網域資產投資產品能夠吸引離岸人民币的持有者，有助于讓人民币投資在不同的資產周期下都有產品可以提供給投資者。
就香港人民币離岸市場的發展方向，北京師範大學金融系主任胡海峰建議，推出更多人民币計價的投資產品，包括債券、基金、股票、衍生品等多種形式，以吸引更多資金流入。此外，加強金融基礎設施建設，包括改進支付和清算系統，提高交易效率和安全性。同時，增加離岸人民币流動性、優化監管環境。
" 香港作為全球領先的離岸人民币中心，應充分利用其國際金融中心的地位，促進人民币在全球的使用和流通。通過加強與内地的經濟聯系，推動貿易投資便利化，提高人民币在國際貿易和投資中的使用比例。同時，積極推動金融科技創新，提高市場效率，吸引更多全球資本。" 胡海峰指出。
值得注意的是，10 月 16 日，李家超已提及深化 " 互聯互通 " 豐富離岸人民币業務，并指出會提供更多以人民币計價的投資產品。展望未來，香港作為國際金融中心的未來充滿機遇，離岸人民币中心的建設及發展也将為香港打造國際金融中心創造更多活力。
北京商報記者 郝彥
