今天小編分享的财經經驗：復星系再去非洲買礦，海南礦業低價股權激勵綁定核心員工，歡迎閱讀。
藍鲸新聞 12 月 16 日訊（記者 徐曉春）郭廣昌在今年年初的公開演講中表示，對復星來說，從以前全世界各個行業 " 挖礦 " 到現在只挖有高附加值的 " 礦 "。對于郭廣昌來說，海南礦業所屬的礦產板塊業務，就是高附加值的礦。
在復星系近期收縮戰線将復星旅文及復宏漢霖私有化的的背景下，郭廣昌仍然在通過收購，為海南礦業進行多礦種的資源儲備，年内，海南礦業接連出手阿曼的油氣資源、莫三鼻克的重礦砂精礦資源。同時，郭廣昌對控股海南礦業的復星系公司，進行了内部的持股調整。12 月 15 日，為留住核心骨幹成員，海南礦業再抛出股權激勵計劃，授予價格只有當日收盤價的一半左右。
年内連續出售收購儲備資源
12 月 15 日晚，海南礦業再出手收購礦產資源。公告稱，公司将計劃收購 ATZ Mining Limited（以下簡稱 "ATZ"）合計 68.04% 股權以及 Felston Enterprises Limited（以下簡稱 "Felston"）合計 51.52% 股權。
其中，海南礦業将向海南網域寧锆钛控股股份有限公司發行股份（以下簡稱 " 海南網域寧 "）收購其所持有的 ATZ 47.63% 股份和 Felston 36.06% 的股份。同時，海南礦業以現金對價向 ATZ Investment Limited 收購其所持有的 ATZ 20.41% 股份和 Felston 15.46% 的股份。
資料顯示，ATZ 和 Felston 的主要業務均為重礦砂精礦采選，重礦砂精礦經過下遊進一步分選、加工流程之後，可產出钛精礦、锆英石、獨居石和金紅石等有價礦物。目前，ATZ、Felston 兩家公司通過下屬子公司持有位于莫三鼻克的代号分别為 5004C 和 7407C 的锆钛礦采礦證， 該等礦權蘊含礦產資源量豐富，可在采礦證批準範圍内維持 15 年以上的開采期限。
此次交易前，海南礦業擁有包括鐵礦、锂礦在内的戰略性金屬礦產，以及包括石油、天然氣在内的戰略性能源礦產。海南礦業表示，對 ATZ、Felston 的收購之後，公司将拓展重礦砂精礦的采選業務，繼續豐富戰略性金屬礦產的類型。不過目前，對兩家收購标的和交易價格的評估工作尚未完成。
今年前三季度，海南礦業整體收入規模約為 31.32 億元，同比減少 14.29%，同時公司實現歸母淨利潤約為 5.46 億元，較上年同期增長 13.81%。2023 年全年，ATZ、Felston 模拟合并财務報表中的營業收入分别約為 7.66 億元、4.56 億元，淨利潤分别約為 4.47 億元、4.87 億元。以此來看，收購完成後除了增加礦種儲備，對目前海南礦業的利潤也有一定的增厚。
另外，海南礦業同時計劃向不超過 35 名特定投資者發行股份募集配套資金，所募資金用途包括支付此次交易中的現金對價、相關并購整合費用、交易标的項目建設，以及補充上市公司流動資金和償還債務等。
海南礦業此次發行價格定為 5.59 元 / 股。截至 12 月 16 日收盤，海南礦業股價為 7.82 元 / 股，定增價格僅為公司當前股價的 7 成左右。
作為復星系的核心公司之一，目前海南礦業由郭廣昌控制的上海復星高科技（集團）有限公司（以下簡稱 " 復星高科 "）直接持有上市公司 46.64% 的股份，為公司控股股東。郭廣昌為海南礦業實際控制人。
2023 年在整個復星系連續出售資產 " 瘦身 " 的同時，海南礦業仍然在通過收購擴大礦種及各類礦產資源的儲備。在今年 9 月，海南礦業全資子公司 Roc Oil Company Pty Limited（以下簡稱 " 洛克石油 "）向納斯達克斯德哥爾摩證券交易所上市的 Tethys Oil AB（以下簡稱 " 特提斯公司 "）的全體股東發出現金收購要約。
海南礦業計劃以此收購特提斯公司 90% 以上的股份，按照每股 58.70 瑞典克朗要約收購價格計算，此次收購總對價大約為 18.94 億瑞典克朗，約合 13.02 億元人民币。
特提斯公司主要是一家石油勘探和生產公司，核心資產和主要業務活動位于阿曼，持有該國 3&4 區塊、49 區塊、56 區塊及 58 區塊油田權益。截至 2023 年末，特提斯公司經審計的原油權益 2P 儲量約為 2170 萬桶，2024 年上半年的平均日權益產量約為 7860 桶。據海南礦業稱，對特提斯公司的收購完成後，子公司洛克石油的原油 2P 淨權益儲量将提高約 123%。
到目前的最新進展是，洛克石油已就此次要約收購獲得全部相關政府或監管機構必要的許可或審批。12 月 16 日，洛克石油此次要約接納期結束，預計結算将于 12 月 23 日啟動。
" 半價 " 股權激勵吸引核心員工
2022 年以來，郭廣昌一路 " 斷舍離 "，清倉或減持多家上市公司股權來減少債務負擔。其中包括出售南京南鋼等鋼鐵板塊資產，轉讓葡萄牙商業銀行、永安保險等公司股權，以及大幅減持青島啤酒、招金礦業、復星醫藥以及豫園股份等核心及非核心公司股權。
對于剩餘的核心業務，今年郭廣昌對海南礦業的持股也進行了重新的規劃。
到今年三季報時，郭廣昌還是通過復星產投、復星高科分别持有海南礦業 29.34%、17.31% 的股份。11 月，復星高科 36.63 億元的對價，受讓了復星產投持有的海南礦業 5.97 億股無限售條件股份，占公司總股本的比例約為 29.34%。
這次交易只在郭廣昌實際控制下的不同主體之間進行，交易前後，復星高科對公司的直接與間接合計持股比例不發生變化。到 11 月底，兩次股份交割過戶完成後，復星系對海南礦業的持股集中在復星高科手中，復星高科成為海南礦業第一大股東，公司實際控制人仍然為郭廣昌。
12 月 15 日，在公告收購 ATZ、Felston 的同時，海南礦業時隔兩年再進行股權激勵，海南礦業表示，此次股權激勵意在吸引和留住核心技術和骨幹人員，充分調動其積極性和創造性，有效提升核心團隊凝聚力和企業核心競争力。
此次股權激勵中，海南礦業計劃向包括董事長等高管在内的 138 名成員，合計授予 2106.75 萬股限制性股票，包括首次授予限制性股票 1685.40 萬股，占激勵計劃拟授予限制性股票總數的 80%，預留 421.35 萬股，占激勵計劃拟授予限制性股票總數的 20%。
其中，首次授予限制性股票的授予價格僅為 3.83 元 / 股，與海南礦業 12 月 16 日的收盤價 7.82 元相比，不到後者的一半。
海南礦業将此次股權激勵對應限制性股票的解禁分為三期，若公司在 2025 年三季報披露前授予預留的限制性股票，那麼公司對第一期限制解除的要求條件為 " 以 2024 年油氣業務權益產量為基數，2025 年油氣業務權益產量增長率不低于 8%，且 2025 年氫氧化锂產量不低于 1 萬噸；或者以 2024 年淨利潤為基數，2025 年淨利潤增長率不低于 8%。"
雖然最近幾年，海南礦業利潤增長波動幅度較大，但從目前的資源儲備情況來看，這一業績條件的完成并不算困難。
到今年上半年時，海南礦業的收入主要來源于鐵礦石、油氣兩大業務板塊，二者分别實現營業收入約為 11.04 億元和 9.97 億元。其中，上半年八角場氣田累計產量實現 281 萬桶當量，較去年同期增長 128%，成為洛克石油產量增長的主要來源。上半年海南礦業油氣權益產量大約為 399.26 萬桶當量，同比增長 48.63%。
另外，海南礦業從 2021 年開始布局新能源產業鏈，2023 年依然通過收購非洲布谷尼锂礦，推進 2 萬噸氫氧化锂項目（一期）建設。按照海南礦業規劃，該項目試生產所需的锂精礦原材料已在國投洋浦港完成裝卸 1.5 萬噸，項目預計于 2024 年内建成投產。
海南礦業此次進行股權激勵的股份全部來自回購，據公司 12 月 2 日最新的進展公告顯示，公司已累計回購約 1401.36 萬股，購買的最高價為 6.72 元 / 股、最低價為 5.25 元 / 股，支付總金額約為 7661.97 萬元。以當前股價計算，海南礦業繼續回購還需要支付約 5516 萬元。
