今天小編分享的财經經驗：事關貨币政策、金融開放，人民銀行潘功勝重磅發聲，歡迎閱讀。
" 目前我國銀行業存款準備金率平均在 7%，後續仍然有降準空間 "" 外匯市場的參與主體更趨成熟，越來越多的經營主體使用匯率避險工具、使用人民币來進行跨境結算 "" 持續深化内地與香港金融合作，強化香港的國際金融資產管理中心和風險管理中心功能 " …… 3 月 6 日，在十四屆全國人大二次會議經濟主題記者會上，中國人民銀行行長潘功勝就貨币政策、做好金融 " 五篇大文章 " 以及金融開放等話題進行解答，釋放重磅信号。
降準可能仍存
在貨币政策方面，潘功勝強調，中國的貨币政策工具箱依然豐富，貨币政策仍有足夠空間。在貨币政策的調控中，将更加注重平衡好短期與長期、穩增長與防風險、内部均衡和外部均衡的關系，強化逆周期和跨周期調節，着力提振信心、穩定預期、穩定物價，為經濟運行發展營造良好的貨币金融環境。
圍繞貨币政策總量、價格、結構等細化方面，潘功勝提出總量上保持合理增長、價格上繼續推動社會綜合融資成本穩中有降、結構上要更加注重提升效能三個執行方面。
在總量上，潘功勝進一步指出，目前整個中國銀行業的存款準備金率平均是 7%，後續仍然有降準空間。人民銀行将綜合運用多種貨币政策工具，加大逆周期調節力度，保持流動性合理充裕，支持社會融資規模和貨币信貸總量穩定增長、均衡投放，實現社會融資規模、廣義貨币供應量同經濟增長和價格水平預期目标相匹配。
而在價格方面，就在 2 月 20 日，作為個人按揭和中長期投資的貸款定價基準的 5 年期以上的貸款報價利率（LPR）下調 25 基點降至 3.95%，達到歷史最低。潘功勝表示，人民銀行将把維護價格穩定、推動價格溫和回升作為貨币政策的重要考量，統籌兼顧銀行業資產負債表健康性，繼續推動社會綜合融資成本穩中有降。
中信證券首席經濟學家明明解釋稱，2023 年在豬肉等主要大宗商品價格周期性走低，而需求端修復動能不足，疊加 2022 年的高基數效應，CPI、PPI 同比均維持低位運行。2024 年以來，豬肉價格呈現了較為明顯的回升趨勢，基建投資需求也為黑色系金屬等工業品提供了一定的漲價動能。
" 本次會議提到，把維護價格穩定、推動價格溫和回升作為貨币政策的重要考量，而類似表述在去年四季度貨币政策報告中也有提及，可見通脹水平仍然是後續貨币政策操作的目标之一。在物價較低的環境下，我國實際利率較高而制約了實體經濟融資意願的修復斜率，在物價目标繼續作為貨币政策考量之一的前提下，後續中期借貸便利（MLF）降息引導實際利率下行仍可期待。" 明明補充道。
此外，圍繞結構性貨币政策，潘功勝在會上透露，人民銀行将設立科技創新和技術改造再貸款，繼續實施支持碳減排再貸款，發揮好結構性貨币政策工具的激勵帶動作用，引導金融機構科學評估風險，約束對產能過剩行業的融資供給，更有針對性地滿足合理消費融資需求。盤活存量金融資源，着力提升資金的使用效率。
就在 3 月 5 日，國務院總理李強作 2024 年《政府工作報告》（以下簡稱《報告》）時指出，穩健的貨币政策要靈活适度、精準有效。保持流動性合理充裕，社會融資規模、貨币供應量同經濟增長和價格水平預期目标相匹配。
廣開首席產業研究院院長兼首席經濟學家連平認為，今年我國貨币政策的實際取向很可能是穩健偏松，努力為經濟回升向好營造良好的貨币金融環境。在用足總量和價格工具部分，為促使社會融資規模、貨币供應量同經濟增長和價格水平預期目标相匹配，保持流動性合理充裕，年内不排除再度降準的可能性，預計第二次降準有可能以定向為主。同時，我國政策利率下調的空間也将進一步打開，預計 MLF、LPR 仍有可能下調。
結構性貨币政策工具發力
2023 年 10 月底，中央金融工作會議提出要做好科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融 " 五篇大文章 "，引導金融機構加大相關方面的支持力度。在本次記者會上，潘功勝也分享了人民銀行在科技、綠色、普惠等領網域積累的經驗和做法。
人民銀行如何做好 " 五篇大文章 "？潘功勝從宏觀、政策、落實推進等三個層面進行了闡述。首先在宏觀層面，要加強頂層設計和系統籌劃。潘功勝舉例稱，科技型企業一般會經歷種子期、初創期、成長期、成熟期不同的階段，在科技型企業成長的早期，更多需要風險投資、創新創業投資基金的介入，目前還是一個薄弱環節。下一步需要着力補齊短板，構建覆蓋科技型企業全生命周期的金融服務體系。
其次在政策層面，潘功勝提到了 " 運用好結構性貨币政策工具 " 這一思路，包括設立科技創新和技術改造再貸款、實施支持碳減排的再貸款等。潘功勝指出，人民銀行還将适當增加支農支小再貸款的規模，繼續實施普惠小微貸款支持工具，将相關激勵政策覆蓋的普惠小微貸款标準由單戶授信不超過 1000 萬元擴大到了不超過 2000 萬元。
做好金融服務的另一主體是金融機構，因此落實推進做好 " 五篇大文章 " 便要求提升金融機構服務能力。潘功勝提出，要完善金融機構内部激勵約束機制，增強金融機構對科技型企業的風險評估能力，豐富适應高新技術領網域特點的金融產品。推動金融機構綠色信貸、綠色債券等產品持續增長，不斷加大對新能源、綠色低碳轉型等重點領網域的資金投入。運用大數據、人工智能等現代信息技術手段，提高金融服務的技術能力。
事實上，在金融支持實體經濟領網域，結構性政策工具自 2022 年以來被廣泛應用。北京商報記者根據人民銀行披露的信息查詢發現，截至 2023 年 12 月，人民銀行共計推出 17 項結構性貨币政策工具，其中包括 3 項長期性工具以及 14 項階段性工具，涉及農業、小微、科技創新、保交樓等多個領網域。
明明認為，圍繞做好 " 五篇大文章 "，後續人民銀行将更多關注通過結構性工具實現向實體經濟特定領網域精準滴灌的操作模式，相關結構性工具規模或會進一步擴張。截至當下，" 五篇大文章 " 中多數領網域已有結構性工具出台，而已投入使用的工具中仍沒有數字金融相關的内容，不排除後續這一領網域出台相關再貸款工具的可能性。
統籌金融開放和安全
2024 年《報告》中，" 擴大高水平對外開放，促進互利共赢 " 被寫入政府工作任務。經濟全球化變革持續推進的當下，金融領網域的對外開放也是金融發展的重要任務。
談及人民銀行在金融開放領網域的後續工作，潘功勝明确指出，下一步，人民銀行将會同其他金融管理部門積極改善政策環境，吸引更多外資金融機構和長期資本來華展業，并支持中國金融機構 " 走出去 "，拓展國際市場。同時，将繼續加強境内外金融市場的互聯互通，吸引更多投資者投資我國金融市場；支持優質中資企業到境外上市、發債融資，鼓勵中國的主權财富基金、金融機構及其他經營主體對外投資。
在人民币國際化方面，潘功勝表示，當前國際貨币體系多元化步伐加快，經濟主體對人民币使用的内生需求增加。人民币支付結算、投融資、國際儲備等國際貨币功能持續增強，人民币已經初步具備國際使用的網絡效應。目前，人民币是全球第四位支付貨币、第三位貿易融資貨币和第五位外匯交易貨币。下一步，人民銀行将持續完善跨境人民币政策，健全人民币跨境支付系統，優化人民币清算行全球布局，加強與境外貨币當局的貨币合作，穩步推動離岸人民币市場健康發展。
金融開放既是 " 走出去 "，也是 " 引進來 "，因此，" 打造更加友好、包容的營商環境 " 也成為人民銀行做好金融開放的重點工作之一。" 中國移動支付的快速發展和普及，毫無疑問在提高交易效率、降低交易成本、提高金融的普惠性方面發揮了重要作用，也成為我國金融發展的亮點。人民銀行将落實好國辦近期印發的《關于進一步優化支付服務提升支付便利性的意見》，提高來華外籍人員移動支付便利性。" 潘功勝表示。
在統籌好金融開放和安全部分，潘功勝進一步強調，将持續推動國際貨币基金組織份額改革，構建更加公正合理的全球金融治理格局。人民銀行持續提升開放條件下的金融安全，加強對跨境金融風險的監測、評估和預警，維護國家金融穩定和金融安全。健全科學完備的金融法治體系，加快推進《金融穩定法》《反洗錢法》《外匯管理條例》等立法修法工作。
在光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華看來，本次會議上，人民銀行再次釋放我國堅定擴大金融業對外高水平開放、不斷優化營商環境和提升跨境投融資便利性的積極信号，有助于增強外資信心，豐富金融市場主體，活躍金融市場，從而提升中國市場的融資功能和資源配置效率，促進我國金融業高質量發展，進一步助推更大範圍、更寬領網域、更深層次的對外開放。
北京商報記者 廖蒙
