今天小編分享的互聯網經驗：京東外賣，還有多少籌碼？，歡迎閱讀。
文 | 20 社
京東幹外賣，還在繼續加碼。就在 2 月 19 日，官号 " 京東黑板報 " 宣布，從 3 月 11 日起，要為全職騎手交五險一金，為兼職騎手提供意外險和健康醫療險。
這個舉措也卷到了同行，美團随後在同日晚間，也宣布會為全職騎手以及兼職穩定騎手繳納社保。
2 月 11 日，京東宣布開啟 " 品質堂食餐飲商家 " 招募，只要在 5 月 1 日前入駐，全年 0 傭金。目前，京東外賣已經在包括北上廣在内的 39 個城市開啟。
行業傳聞，京東的标準是大眾點評 3.8 分以上，有堂食的門店，目前具體體現出來以連鎖餐飲品牌為主。
騎手有保障，商家不用交傭金，消費者還能吃上好外賣，這個事情聽起來是不是有點太完美了？京東真的能撼動美團嗎？
01、全村的希望
對于商家和騎手而言，他們可能比京東本身，更希望京東外賣能成功。不為别的，主要是他們要在美團上賺錢太難了。
拿《新京報》找到的北京豬腳飯老板為例子，他在美團和餓了麼兩家店鋪都有入駐，自家在美團每單收入比例為 77%，餓了麼每單收入比例為 75%。這再加上房租、人工、原材料的成本，商家可以說是艱難求生。
現在在京東，商家端目前需要承擔的只有商家端的配送費，依然在動态調整中；此外，商家也可以主動選擇發放優惠券、補貼等。接入京東這個新渠道，對于商家來說沒什麼風險；萬一，京東外賣的用戶量暴漲，甚至還有多賺錢的機會。
很多商家立場鮮明地渴望接入京東外賣。" 我不關心京東火不火，我就是不想幹美團了 "，一名商家在抖音留言。甚至有人誇張地表示，京東是在 " 下一盤大棋 "，" 為什麼必須要做堂食，就是因為能夠提振線下經濟！"
目前的情況來看，能入場的商家并不多，在已開通京東外賣的 39 個城市裡的商家，很多都發現他們通不過京東的商家審核。京東方面的說法是，他們需要通過通過審核營業執照、審核門店照片、銷售人員線下拜訪核驗等方式，才能确保品質。
入駐了以後，商家就遭遇和之前順豐嘗試做外賣時相似的問題。一個是規模太小，單量不足，後台開了半天，卻沒來幾單。其次是和前面對應的，在高峰期連出好幾單，但騎手不足，沒人來送。還有商家抱怨，商家端的後台并不好用，添加商品也很麻煩。
但在抱怨下方，還是有很多評論安慰他們，都是暫時的，過兩天就會好的。" 我們要支持多一個平台 "。也有不少經歷過幾次周期的商家，期待的不是賺消費者的錢，而是再來一場 " 補貼大戰 "，賺 " 平台放出來的血 "。
比商家更容易、更有動力切換平台的，就是騎手。最近幾天，很多騎手開始跑京東，首單有 18 元的獎勵，大家都來薅羊毛。
但因為，單量不多，很少有人敢單獨跑京東，所以跑京東單子的以眾包騎手居多。對于全職就能交五險一金的事情，他說，那也要看加入之後能有多少單子。
這可能至關重要，因為對于消費者來說，京東外賣的使用感還比較粗糙。現在，" 品質外賣 " 已經登上了 APP 首頁，被放在秒送方框中。但對于普通消費者，依然有些難以注意到。
現在京東外賣還在内測階段，邀請的也是 " 品質堂食 "，商家的供給還比較單調，點進去全是大牌商家，比如海底撈、瑞幸、漢堡王、絕味鴨脖等。而且，就算是大牌，每個品類幾乎只有一個選擇，比如就在快餐這個類目，麥當勞、肯德基，都還沒有上線。
一些商家增加的貨品也很有限，比如 " 芙蓉樹下 "，全店就只有大中小份冒菜，和加麻加辣的選擇。
商家的商品還比較單調
優惠券的應用範圍也有些尴尬。部分餐飲商家有滿 6 減 5 券，但本身價格就比較貴，除了醉面以外，基本點一單也要三四十，優惠感受不深。對于沒有優惠券的商家，消費者還需要付 3-6 元不等的配送費。
但我們測試發現，京東已經開始努力比價。我在京東上點了一單瑞幸的費爾島拿鐵，各種優惠券減免下來的價格是 23.48 元；而在同一時刻，點開美團同一家店下同一單商品，報價也是 23.48 元，精确到分。
另外，很多媒體在測試之後發現，達達能夠調動的運力， 要應對外賣這樣的高頻業務還是有點措手不及。平時還好，一到飯點，京東就容易超時。
02、京東的決心，走到了哪個程度
京東究竟有多堅決，現在還需要觀察。
從補貼的維度來看，不少餐館有一張滿 6 減 5 的優惠券，就是最實打實的補貼了。此外，因店鋪而異，有的平價連鎖還推出了滿 58-8、滿 79-14、滿 99 減 20 等高門檻滿減券，基本只起到一個烘托氣氛的作用。
讓我們來淺算一筆賬，做外賣的固定成本包括平台初期的 BD 投入（對商家的讓利），最大頭的運力成本（騎手獎勵），初期的消費者補貼（C 端補貼）。而要達成雙邊平台的聚集效應，商家供給要豐富、單量要多、配送履約要及時，這三塊投入是一點都省不了。
商家供給這一端，京東使的是巧勁，只做品質外賣，那麼小店、非連鎖在第一輪篩選裡就舍棄了，只需要有限的 BD，去做有限的拓店。相較于美團的 BD 大軍和抖音此前的服務商大軍，成本是低了。但在未來，要想形成網絡效應，從而降低成本跟美團競争，就很難成立。
就騎手而言，京東的入局配置，比當初的抖音要好很多。京東決心重投即時零售後，把達達收入麾下，就掌握了約 130 萬的年活躍騎手。
此前我們分析，這一騎手團隊，對京東而言，是一個成本相當高昂的重資產。與美團的騎手構成類似，京東的這 130 萬中，眾包要占不小比例。而為了吸引騎手接單，京東需要付出相對更高的激勵。
據國海證券此前在《近場電商系列之即時零售專題深度》中的調研，美團閃購的每單成本 9.2 元（騎手配送成本 7.2 元、用戶補貼成本 1.3 元和其它成本 0.7 元），預期 2025 年成本能達到 10.4 元。
而京東到家的每單成本為 20.8 元（對應數字分别是 8.0 元、6.8 元和 6.0 元），2025 年能達到 19 元。
而自從郭慶加入京東，京東即時零售的到家業務變為 " 秒送 "，并把整體的資源重心從到家 APP 轉向京東 APP，京東的秒送業務（達達業務主要為京東秒送和達達秒送）就進入了多個季度的調整期，單量轉移到主站了，傭金、履約和廣告收入大幅下降。
據一位國内連鎖精品商超的運營人員，由于京東這個戰略轉移，其銷售大幅下滑，也只得跟随平台導向，業務從 " 綠京東 " 轉回到 " 紅京東 " 了（從到家 APP 回到主站）。普通的商戶，也在為京東這個 " 更偉大的事業 " 付出代價。
這是京東把資源和流量都遷往主站的必然損失，也是京東想把運力變得更社會基礎設施化（免運費門檻從 59 元降到 29 元）的必然虧損。
2024 年，達達在 Q2 和 Q3 連續虧損 1.4 億、0.6 億，在 Q3 收入 24.3 億，還下降了 7.3%。其中，京東秒送的收入是 9.3 億，是 9.3 億，更是下降了接近四成。
也就是說，京東的履約成本在短期内，進一步提高。而這裡的問題在于，即便京東已經表态了對運力投入的堅定，其外賣經營密度能否提供足夠的單量，吸引騎手，保證其在高峰期的履約能力。去年京東開始做的茶飲咖啡屬于閒時單子，跟餐飲配送的能力要求不是同一水準。
至于消費者補貼，這更是一項長期的成本。而補貼如今也難以為品牌買到任何的忠誠度。從存量市場去挖牆腳，如果供給沒有什麼差異，那麼補貼不能停，就是必須要有的覺悟。
那麼京東做好這個準備了嗎？
03、京東外賣背後的一盤大棋
經過這幾天的變化，一個共識在商戶和騎手之間逐漸形成：外賣市場需要一條鲶魚。
這個市場共有用戶、商家、騎手、平台，四方參與者，任何一個平台都不可能讓四方都滿意，京東當然也不能。但無論用戶還是商家與騎手，都期待一個新的平台加入進來，最好是一條鲶魚，攪得起整個市場。
但是，想要成為鲶魚，撼動美團在外賣上的優勢，難度不小。
今天，美團股價收于 156.9 港元，下跌約 6.44%。針對來自京東的挑戰，高盛今天上午發布的研報稱，雖然京東以免傭金策略進軍外賣領網域，但外賣業的門檻非常高，因此并不過分擔心市場競争。報告給予美團 " 買入 " 評級，目标價 200 港元。
高盛報告中稱，騎手的社保增量成本處于可控水平，預計為每筆訂單 0.1 至 0.2 元人民币。
實際上，無論是美團還是京東，需要為騎手交的社保沒有想象中那麼多，美團的聲明中稱，預計從 2025 年二季度開始逐步為全職及穩定兼職騎手繳納社保。
根據此前美團披露的數據，在美團平台，騎手按照出勤率被劃分為三類：高頻騎手、低頻騎手和業餘騎手。其中，高頻騎手占比僅為 11%，即全年接單天數超過 260 天，可視為全職員工的騎手人數約為 82 萬。
京東就更少了，此前京東的即時配送騎手主要來自達達，據媒體援引達達服務商的說法，京東準備新建全職外賣騎手團隊，首批人數可能只有一萬人左右。而此前達達的 130 萬即時配送騎手絕大多數為眾包騎手（也就是低頻和業務騎手）。
京東已經不是第一次做外賣了，甚至不是第二次。早在 2000 年京東就推出過外賣服務，2022 年也内測過外賣，為什麼京東對外賣念念不忘？因為相對于其他即時零售品類，外賣是一個高頻業務。
而到家或者說即時零售是包括京東在内的所有互聯網平台必争之地。此前我們也在稿子中分析過其中的原因，傳統電商的滲透率已經很高，近兩年增長乏力，而即時零售目前仍然保持了高速增長。2024 年 1-8 月即時零售規模增速達 26.2%，遠超同期 3.4% 的社零和 8.9% 的線上零售。
何況京東在傳統電商平台中，擁有比較明顯的物流優勢，但即時零售目前已經初步形成了半小時達的配送網絡。
現在這塊業務，還在繞着傳統電商的核心品類走，主打應急需求和一些生鮮電商沒有覆蓋到的品類。但是，只要有半小時送達這個獨特價值，和一大批商超以及閃電倉看好，品類總會越來越豐富。
京東的即時零售入局很早，也非常看好這塊業務。早在 2014 年，劉強東就指出，京東未來的三大利益增長點，分别是跨境電商、生鮮電商和 O2O。目前看來，這三個點做得都不盡人意。
對比去年第三季度财報會發現，京東即時零售規模與美團的差距不小：這個季度美團平台即時配送訂單量達 71 億筆，同比增長 14.5%；京東秒送總完單量 6.48 億，同比增長 36%。
這麼看問題也不大，京東雖然單量少但是增長快啊。但是，去年十月，美團宣布到 2027 年要開出十萬個閃電倉；而京東則在年底結束了與山姆的合作。
其實，在一個產業發展周期中，業内原有巨頭起個大早、趕個晚集是常态。例如，國外的傳統汽車品牌早早就宣布了新能源汽車開發計劃，但最終是特斯拉、比亞迪和蔚小理這樣的新人來破局。
原因也很簡單，傳統汽車品牌做新能源，只是拿出公司的一小部分資源來做投入。正如美團整個系統是圍繞半小時配送來布局，而對于京東來說，這只是一塊面向未來的新業務。
目前看來，京東這次高調入局外賣，還看不出對于即時零售這盤大棋的作用究竟有多大。但剛開局就引起外界極大關注，确實起到了很好的營銷作用，也讓全行業都更加注重騎手的福利保障，可以說功德不小。餓了麼也在今天聲明，将繼續落實政策倡導和要求的各項新就業群體社保方案，全面加快推進外賣騎手全方位權益保障。
不過，對于騎手或者商家，京東外賣到底能不能成為鲶魚，主要是看未來的業務表現，畢竟小魚翻不起大浪。推動平台給騎手交社保，更多是一個社會問題；能不能讓商家受益，是一個商業問題。
