今天小編分享的财經經驗：碧桂園首筆債券展期獲通過，涉資金39億；福建石化半年末資產負債率高達79.24%，觸發債券投資人保護條款，歡迎閱讀。
【碧桂園：首筆債券展期獲通過，涉資金 39 億】
9 月 2 日，碧桂園控股有限公司 "16 碧園 05" 展期方案獲得了足夠的贊成票，最終獲得通過。該筆債券将在未來三年裡分期支付，碧桂園能夠由此在資金面上得到更多喘息空間。
點評：截至目前，公司存續期債券規模 17.17 億元，存續期債券 2 只。
"16 碧園 05" 是碧桂園 2016 年非公開發行的公司債券規模為 58.3 億元。截止當前的餘額是 39.04 億元，票面利率是 5.65%，到期日為 2023 年 9 月 2 日。
具體來看碧桂園的展期方案為：本金展期 3 年，本金兌付時間将調整為自 2023 年 9 月 2 日起至 2026 年 9 月 2 日，每個賬戶給予 10 萬元的 " 小額兌付 "。到期後的第 1、2、3 個月分别支付 2% 的本金，第 12 個月支付 10% 的本金；第 24 個月支付 15% 的本金、第 30 個月支付 25% 本金、第 36 個月支付剩餘 44% 的本金。相當于是前面 23 個月，歸還 16% 的本金；然後最後的 13 個月，歸還 84% 的本金。
此外，在 2023 年半年報中，碧桂園實現總收入約為 2263.1 億元，較 2022 年同期增長約 39.4%，歸屬于公司股東的虧損為約 489.32 億元。償債壓力較為明顯。截至 2023 年中，其總借貸餘額較去年末下降 4.9% 至 2579 億元，淨借貸比率 50.1%。受到年内銷售額持續惡化與再融資環境疲軟的影響，碧桂園賬面可動用資金持續減少，在手 1305.69 億元，較 2022 年底減少近 170 億元。
【旭輝集團 :"20 旭輝 03" 回售兌付存在不确定性】
旭輝集團股份有限公司公告，"20 旭輝 03" 回售登記期為 9 月 7 日至 9 月 13 日，回售資金兌付日為 10 月 26 日，回售價格面值 100 元人民币。發行人對本次回售債券不進行轉售。本次回售兌付存在不确定性。
點評：截至目前，公司存續期債券規模 128.51 億元，存續期債券 9 只；目前有一只債券正在展期，餘額為 20.78 億元。
8 月 31 日，旭輝集團股份有限公司發布公司債券中期報告。該報告稱淨利潤轉盈為虧，淨資產減少。2023 年 1-6 月，公司歸屬于母公司股東的淨利潤為 -64.32 億元，較上年同期轉盈為虧，主要原因包括：2023 年行業繼續處于下行環境，整體經營情況不佳；本集團的房地產開發業務毛利率下跌；及信用減值損失和資產減值損失。2023 年 6 月末，公司淨資產為 774.45 億元，較 2022 年末減少了 84.13 億元，同比下降 9.80%。
在債務方面，公司貨币資金減少，短期償債壓力較大。截至 2023 年 6 月末，公司的貨币資金為 173.24 億元，相比 2022 年末減少 5.92 億元，降幅為 3.30%。截至 2023 年 6 月末，發行人短期借款為 1.78 億元，一年内到期的非流動負債為 236.89 億元，短期償債壓力較大。
【福建石化集團 : 觸發 "21 福建石化 MTN001" 債券投資人保護條款】
福建石油化工集團有限責任公司公告，截至 6 月末，公司資產負債率為 79.24%，觸發了 "21 福建石化 MTN001" 投資人保護條款。
點評：截至目前，公司存續期債券規模 15.00 億元，存續期債券 2 只。中資美元債共 15 只，存續餘額 99.127 億美元。
2023 年 04 月 28 日披露，福建石油化工集團有限責任公司 2022 年、2021 年、2020 年歸屬于母公司所有者的淨利潤分别為 -18.28 億元、-1.12 億元、-9.02 億元，最近 3 年平均歸屬于母公司所有者的淨利潤為負。
8 月 30 日，福建石油化工集團有限責任公司披露 2023 年半年報：上半年年利潤總額虧損 13.87 億元，淨利潤虧損 7.7 億元；總負債為 460.79 億元，資產負債率為 79.24%，較上年同期上升 4.48%，速動比率為 0.46，較上年同期下降 33.68%，總資產報酬率為 -1.47%，較上年同期下降 12.44%，2022 年年報 EBITDA 全部債務比為 -0.07，較上年同期下降 222.20%。
2023 年 7 月 27 日，中誠信國際信用評級有限責任公司對福建石油化工集團有限責任公司的主體評級為 AA，評級展望為穩定。
【世紀互聯 : 穆迪下調世紀互聯公司家族評級至 "Caa1", 展望 " 負面 "】
9 月 1 日，穆迪将世紀互聯集團 ( VNET Group Inc.，簡稱 " 世紀互聯 "，VNET.US ) 的公司家族評級從 "B3" 下調至 "Caa1"。
點評：截至目前，公司續存美元債共 1 只，存續餘額 6 億美元。
世紀互聯的 Caa1 公司家族評級反映了該公司薄弱的流動性、高債務杠杆和持續的負向自由現金流，這主要是由于其擴大產能的高投資需求所導致。
在流動性方面，世紀互聯狀況較弱。截至 2023 年 6 月底，該公司的不受限制現金餘額為 23.6 億元人民币，加上其預期的經營現金流，将不足以覆蓋其計劃的資本支出和即将到期的債務，包括将于 2024 年 2 月到期的 6 億美元 ( 約 42 億元人民币 ) 可轉換債券。
8 月 24 日，世紀互聯發布截 2023 财年第二季度業績報告。報告顯示，報告期内，公司實現營業收入為 18.2 億元人民币，與去年同期的 17.2 億元人民币相比增長 5.6%，毛利潤為 3.427 億元人民币。2023 年第二季度毛利率為 18.8%。調整後現金毛利潤為 7.429 億元人民币，而去年同期調整後現金毛利潤為 7.137 億元人民币。2023 年第二季度調整後現金毛利率為 40.8%。調整後 EBITDA 同比增長 9.9% 至 5.35 億元人民币，調整後 EBITDA 利潤率為 29.4%，而 2022 年同期為 28.2%。
